建议对CRA规则进行的更改将对程序造成无法弥补的危害

上个月,美国财政部下属的独立局货币监察长办公室(OCC)以及联邦存款保险公司(FDIC)提出了一些规则,这些规则将大大削弱《共同体再投资法》的监管规定(CRA)。

CRA最初是在1977年颁布的,其目的是打击红线化-这种做法始于1930年代,用以描述歧视性的行为,即划定一些街区,在这些街区中,银行会故意避免基于种族,族裔或宗教的贷款。 CRA要求银行肯定且持续地满足社区对中低收入(LMI)社区信贷和银行服务的需求。

自CRA颁布以来的几年中,贷方在服务欠缺的社区中提供了数十亿美元的贷款和投资,以支持经济适用房,小型企业和经济发展。美联储对CRA的分析发现,CRA导致向少数民族和LMI借款人的贷款增加了20%。

尽管通常会不定期地更新诸如CRA之类的程序规则(CRA规则近25年没有更新),但OCC和FDIC提出的规则旨在减轻公众对CRA的责任。银行到他们的社区。根据提议的规则, 在CRA考试中制定绩效衡量标准,这既复杂又混乱,同时又过分简化了如何衡量银行对本地需求的响应度。结果将大大减少向最需要更多信贷和资本的LMI社区提供的贷款,投资和服务。 

规则分为多个部分,涵盖了 算什么活动, 计入活动的地方 , 和 如何计算活动.

计数如何: 当前,对银行的评估目标是为在其开展业务的所有社区提供服务。拟议的规则将建立一个过于简化的计分系统,称为单一度量标准,该系统将忽略银行是否满足了当地社区的贷款需求。这将激励大型交易,而不是获得LMI抵押贷款和小型企业的贷款。

重要之处: 新的评级体系将允许银行无视多达50%的评估范围,并且仍然获得整体合格分数。这是对现代改写形式的邀请,人们可以设想将银行投资部署在中产阶级化社区中,而在历史悠久的被剥夺公民权的社区中进行投资。

重要的是: 该规则将与CRA意图无关的投资扩大了哪些活动可以获得CRA信贷。该规则对社区发展的定义放宽了,以便允许为豪华公寓而不是经济适用房提供资金,并允许以LMI领域资助的运动场馆的资金计入CRA。

这些提议的更改与创建CRA的目的背道而驰;克服歧视造成的市场失灵。通过要求银行在LMI社区中寻找业务,CRA寻求打破导致贷款稀缺的信息障碍。提议的规则不是在已经取得的进展的基础上建立的,而是通过允许银行将注意力从LMI社区转移开来的,如果不能完全结束这一进展,则将予以逆转。

如果按建议实施这些更改,将对CRA产生不利影响,并且在为LMI人群和社区提供财务访问方面取得了多年进展之后,这将是一个重大的挫折。尽管CRA规则早就应该进行更新了,但是这些更改距离还很遥远,并且会对代表LMI社区有意义进展的计划产生负面影响。

如果没有获得资本的机会,数百万人将失去拥有房屋的机会,创建小型企业的机会将消失,俄亥俄州各城市的大街将恶化。国家社区再投资联盟(National 社区再投资 Coalition)估计,即使仅略微减少CRA投资(10%),也将在短短5年内使房屋和小型企业贷款损失近10亿美元。

90-day 拟议规则的意见征询期于 四月8 。如果您尚未这样做,请 查看完整的拟议规则 接着 提交评论 概述您的担忧,并敦促OCC和FDIC重新考虑提议的规则,并在工具箱中保持CRA作为重要且有价值的工具,以确保LMI社区能够使用银行和银行贷款。 

(更新:此博客已更新,以反映OCC和FDIC已将评论期限延长了30天。新的评论提交截止日期为2020年4月8日。)